Повышение уровня рейтинга связано, прежде всего, с ростом нормативного соотношения капитала и принятых обязательств компании, которое составило 1,63 на 30.06.2022 (1,05 на 30.09.2021). Кроме того, собственные средства страховщика выросли на 30,8% за период с 30.06.2021 по 30.06.2022.
«Энергогарант» — страховая компания федерального уровня, которая характеризуется высокими размерными показателями деятельности (1 размерный класс, по методологии агентства) и занимает 18 место по совокупным взносам за 2021 г. по данным Банка России.
За первое полугодие 2022 г. компания получила на 9,8% премии больше, чем за первое полугодие 2021 г., что положительно оценивается агентством. Структура страхового портфеля компании стабильна. Позитивное влияние на рейтинг также оказывает высокая диверсификация деятельности компании по видам страхования и по географическому признаку. За первое полугодие 2022 г. на крупнейшее направление деятельности (страхование автокаско) пришлось 24,4% премии. На крупнейший регион (Москва) пришлось 52,6% взносов.
Доля крупнейшего канала продаж (агентская сеть) составила 38,7% премии за первое полугодие 2022 г., что свидетельствует о высокой диверсификации каналов распространения страховых продуктов. В то же время агентство отмечает высокую величину комиссионного вознаграждения, выплачиваемую агентам, — 24,6% полученных через этот канал взносов за первое полугодие 2022 г. Клиентская база компании высоко диверсифицирована: доля пяти крупнейших клиентов во взносах страховщика составила 7,8%, на крупнейшего клиента пришлось 3,5% премии за первое полугодие 2022 г. Доля расторгнутых договоров была невысокой и составила 0,7% премии за первое полугодие 2022 г.
Позитивное влияние на рейтинг оказывают высокое качество и диверсификация активов компании.
В числе сдерживающих рейтинг факторов агентство отмечает умеренно высокие значения коэффициента убыточности-нетто (56,5%) и доли расходов на ведение дела (42,9%) за первое полугодие 2022 г. Кроме того, давление на убыточность по портфелю в целом и итоговый рейтинг оказывает высокая убыточность по страхованию автокаско и ДМС. Технический результат по этим видам был отрицательным за первое полугодие 2022 г. Комбинированный коэффициент убыточности-нетто по страховому портфелю находится на высоком уровне (99,4% за первое полугодие 2022 г.), что оценивается негативно.
Финансовый результат компании характеризуется низкой рентабельностью продаж (5,7% за первое полугодие 2022 г). При этом рентабельность капитала (17,2% за первое полугодие 2022 г. в годовом выражении) и инвестиций (8,8% за первое полугодие 2022 г. в годовом выражении) оцениваются позитивно. Умеренно высокое отношение кредиторской задолженности и прочих обязательств к валюте баланса (8,8% на 30.06.2022), а также умеренно высокая доля отказов в выплате страхового возмещения по страхованию автокаско (6,6% за 1 полугодие 2022 года) сдерживают уровень рейтинга.
Перестраховочная политика компании оценивается позитивно.
По данным «Эксперта РА», на 30.06.2022 активы страховщика составили 24,7 млрд р., собственные средства — 6,5 млрд р., уставный капитал — 2,4 млрд р. По данным за первое полугодие 2022 г. компания собрала 9,4 млрд р. страховых взносов.
